Structurer et mettre en œuvre une gestion de bilan opérationnelle
La gestion actif-passif ("asset liability management" ou ALM) a pour objectifs de piloter la liquidité et de maîtriser l’évolution des revenus financiers des établissements bancaires et financiers. Elle consiste d’une part à analyser les risques de la société et à établir régulièrement des indicateurs de gestion. D’autre part, elle nécessite de se munir de moyens d’actions visant à piloter le bilan de l’institution, tout en respectant un cadre réglementaire en constante évolution et des normes de gestion interne.
Identifier et analyser les risques du bilan Pour honorer leurs engagements au bilan, les institutions financières doivent être notamment en mesure d’anticiper les risques de comportements de clientèle (remboursements anticipés, décollecte sur des produits d’épargne…). Par ailleurs, le suivi de la rentabilité des portefeuilles nécessite un suivi des risques intrinsèques aux différents placements (risque de marché, risque de contrepartie…). En outre, les engagements du passif et les placements de l’actif génèrent un risque de liquidité et un risque de taux sur l’ensemble du bilan, qui doivent également être suivis. Face à la complexité croissante des produits financiers, CSC apporte une expérience et des solutions à des problématiques telles que : comment valoriser des produits d’épargne et modéliser les taux réglementés ? Comment prendre en compte les risques de comportements de clientèle ? Comment gérer l’impact des nouvelles normes comptables sur vos fonds propres ?
Construire des indicateurs de suivi des risques Du fait de l’interdépendance entre les risques de l’actif et du passif, il est nécessaire d’avoir une vision globale du bilan. Les techniques de gestion actif-passif permettent de disposer d’indicateurs mesurant ce lien de plusieurs façons :
Indicateurs statiques (impasse de taux et de liquidité, TCI, sensibilités des revenus …) ;
Indicateurs dynamiques (prise en compte de la production nouvelle, scénarios de stress…) ;
Indicateurs optionnels (valorisation des options cachées, équivalents delta…) ;
Indicateurs stochastiques (VaR/EaR)
Pour l’ensemble de ces indicateurs, CSC vous permet de définir une méthodologie de construction ainsi qu’un mode de suivi. Assurer le pilotage du bilan Les indicateurs de gestion actif-passif viennent enrichir la vision comptable avec laquelle il est nécessaire de maintenir une cohérence et permettent de mettre en place :
Un pilotage de la marge de transformation via une politique de couverture ;
Un pilotage de la trésorerie (à court et moyen termes) et la définition des programmes d’émission (dans une optique de long terme) ;
Une optimisation du suivi budgétaire des lignes métiers ;
Une politique d’allocation d’actifs en cohérence avec les orientations commerciales en agissant sur la composition du portefeuille (par type d’actifs, par type de taux, par horizon de placement…).
Pour assurer ce pilotage, CSC vous aide à répondre à des questions telles que : comment immuniser le PNB contre les variations de taux d’intérêt ? Comment optimiser l’allocation des fonds propres en fonction du niveau de risque de chaque activité ? Comment couvrir les options cachées du bilan ?
Mettre en œuvre une solution dédiée S’il y a quelques années la gestion actif-passif pouvait encore s’appuyer sur des applications développées en interne et reposant sur des architectures bureautiques, l’importance prise par ce métier dans la gestion globale des établissements financiers nécessite de se doter d’un système stable et permettant d’automatiser une grande partie des traitements. Le marché du progiciel étant aujourd’hui à maturité, il est possible de s’équiper d’un tel outil pour industrialiser le pilotage du bilan. Afin de structurer et optimiser la gestion du bilan, CSC accompagne les établissements dans le choix et la mise en place de ces progiciels.
Une expérience reconnue CSC est l’un des leaders dans le conseil et l’intégration des systèmes d’information. Nous intervenons depuis plus de dix ans dans la gestion actif-passif. Nous offrons à la fois une expertise dans le domaine des techniques financières et dans l’organisation des processus et des normes de gestion. Notre connaissance des progiciels de gestion de bilan nous permet d’accompagner nos clients dans le choix d’une solution adaptée et dans son déploiement dans l’entreprise. Notre approche La maîtrise des métiers CSC mobilise l’ensemble des compétences nécessaires pour faire aboutir vos projets :
Définir et optimiser la stratégie de gestion actif-passif
Définir une nouvelle organisation du service gestion actif-passif
Définir les normes internes de gestion
Analyser les risques du bilan et mettre en place des programmes de couverture
Déployer les bonnes pratiques et assurer les phases de transitions
La capacité d'intégration des progiciels de gestion de bilan Nous aidons nos clients à repenser leur système dans une perspective opérationnelle :
Définir une vision et une stratégie pour le système d’information
Garantir le choix d’un outil en adéquation avec vos enjeux
Piloter et assurer le déploiement des solutions
Déployer une méthodologie éprouvée
Une équipe dédiée Un centre de compétences (30 personnes) dédié à la gestion des risques :
Gestion des risques de marché
Gestion du risque de crédit
Veille réglementaire (Bâle II, normes IAS/IFRS…)
Mise en place de dispositifs de contrôle interne
Une approche collaborative CSC vous aide à fédérer les différents intervenants de vos projets :
Les acteurs de l’entreprise (direction générale, direction financière, direction des risques, direction des systèmes d’information…)
Les différents partenaires de l’entreprise (éditeurs de progiciels…)
Les attentes des instances de régulation
Liens associés En savoir plus sur les activités de CSC dans le secteur des services financiers.
